歡迎來到中國產業信息網設為首頁|加入收藏|網站地圖|繁體|產業網微薄

中國產業信息網行業頻道

產業網 > 行業頻道 > 電子儀表 > 電子其他 > 正文

2019年中國預焙陽極行業產量、價格走勢及原料供應分析:中國預焙陽極產量1875萬噸,出口量113萬噸[圖]

2020年04月20日 14:21:02字號:T|T

    鋁的化學性質活潑,在自然界中主要以鋁硅酸鹽礦石的形式存在。十九世紀末,冰晶石-氧化鋁熔鹽電解法誕生。先用鋁土礦制備氧化鋁,再將氧化鋁溶解在熔融的、包含冰晶石以及氟化鈉等一系列添加劑的溶液中,用預焙陽極作為電極通直流電,從而將單質鋁在陰極還原出來。電解法制備金屬鋁的技術一直沿用至今,預焙陽極與鋁行業的發展密切相關。

預焙陽極用于還原金屬鋁

數據來源:公開資料整理

    一、預焙陽極行業產量

    預焙陽極是原鋁生產中不可替換的重要原材料,伴隨著鋁工業的發展,預焙陽極行業同步發展起來。

    從全球原鋁需求看:2005年全球原鋁產量3191萬噸,按照1噸原鋁消耗0.5噸預焙陽極計算,對應預焙陽極需求量1596萬噸;2019年全球原鋁產量6369萬噸,對應預焙陽極需求量3185萬噸。

    20世紀90年代中期以來,中國有色金屬行業制定了“優先發展鋁”的方針,鋁行業投資力度明顯加大。從1996年至2019年,中國原鋁產量從178萬噸增至3580萬噸,復合增速14%。中國從2001年開始超過俄羅斯成為全球最大原鋁生產國,之后產量一直保持快速增長,2019年中國產量的全球占比為56%。從全球其他國家原鋁產量看,2005年全球(扣除中國)原鋁產量2410萬噸,2019年全球(扣除中國)原鋁產量約2789萬噸,在過去十三年中產量增長僅379萬噸,中國是全球原鋁產量增長的推動力量。2005年中國原鋁產量781萬噸,按照1噸原鋁消耗0.5噸預焙陽極計算,對應預焙陽極需求量391萬噸;2019年中國原鋁產量3580萬噸,對應預焙陽極需求量1790萬噸。

中國原鋁產量占比持續增加

數據來源:公開資料整理

非中國原鋁產量基本穩定

數據來源:公開資料整理

    中國是全球最大的原鋁及預焙陽極生產國,產品不僅供應國內市場,還大量銷往國外,中國已成為全球最大的預焙陽極出口國。2008年中國預焙陽極產量820萬噸,出口量106萬噸;2019年中國預焙陽極產量1875萬噸,出口量113萬噸。從2008年至今,中國預焙陽極全年出口量一直維持在110萬噸左右,這與海外原鋁產量增幅較小有關。隨著中國市場預焙陽極產能的增長,雖然出口比例由13%下滑到2019年的6%左右,但是全球最大的預焙陽極出口國之位不可撼動。2019年中國出口量排名前三國家分別是馬來西亞、加拿大、俄羅斯,其中:馬來西亞36.7萬噸,加拿大20.8萬噸、俄羅斯13.9萬噸。

中國陽極產量與原鋁產量走勢趨同

數據來源:公開資料整理

中國陽極出口量基本穩定

數據來源:公開資料整理

    二、預焙陽極行業價格走勢

    智研咨詢發布的《2020-2026年中國預焙陽極行業市場運行格局及投資策略探討報告》數據顯示:2015年以來,國內鋁價最高曾達到16000元/噸,最低曾一度下跌至10000元/噸,原鋁生產企業的利潤波動很大,甚至有些原鋁企業出現虧損、破產關閉。鋁價的波動也導致了預焙陽極的價格波動,2016年以來,價格最高4600元/噸,最低至2600元/噸。

    2019年下半年以來電解鋁行業利潤由負轉正,由于上游氧化鋁行業產能嚴重過剩,氧化鋁價格會長期維持在低位,行業利潤將從上游資源端(氧化鋁)向中游冶煉端(電解鋁)轉移,電解鋁行業的盈利持續性增強,這會導致電解鋁產能投產的意愿增強。2019年12月單月電解鋁產量304萬噸,環比增加4.7%,高盈利已經開始觸發產能投放。

    2020年中國電解鋁待復產產能130.88萬噸、預計年內可復產122.38萬噸,2020年中國電解鋁已建成待投產79.5萬噸、年內在建且具備投產能力新產能397萬噸。

鋁價和炭素價格走勢趨同

數據來源:公開資料整理

噸鋁利潤處于近兩年高位

數據來源:公開資料整理

    受新冠肺炎疫情和海外市場恐慌影響,國內鋁價在2020年三月份大幅下跌,長江鋁現貨價格跌至11300元。按照2020年2月國內電解鋁完全成本計算,行業內鋁企每噸虧損1800元,行業內沒有一家企業可以完全成本實現盈利。目前中國電解鋁行業的平均付現成本11227元(含稅),這是用于維持企業正常生產而采購原材料和支付員工工資的最低成本,與11300元的現貨價格接近。

    當前鋁價下,國內可以現金盈利的地區僅有山東部分民營企業、新疆火電鋁產能、云南水電鋁產能。從2020年新投產產能看,主要為云南的水電鋁產能。鋁價短期下跌并不會導致2020年新投產產能延后。

新疆、云南、山東鋁企尚可現金盈利

-
-
全國平均
新疆火電鋁
云南水電鋁
山東民營鋁企
-
-
2015.11.24
2020.3.19
-
單耗
單價含稅
單位成本含稅
單價含稅
單位成本含稅
單價含稅
單位成本含稅
單價含稅
單位成本含稅
單價含稅
單位成本含稅
鋁價(元/噸)
 -
- 
9620
- 
11300
- 
11300
- 
11300
- 
11300
氧化鋁(元/噸)
1.92
1850
3552
2600
4992
2600
4992
2600
4992
2147
4122
陽極(元/噸)
0.5
3900
1950
3100
1550
3100
1550
3100
1550
3100
1550
氟化鋁(元/噸)
0.016
10000
160
10000
160
10000
160
10000
160
10000
160
人工包裝(元)
1
140
140
140
140
140
140
140
140
140
140
制造費用(元)
1
200
200
200
200
200
200
200
200
200
200
電力(元)
13500
0.31
4185
0.31
4185
0.194
2619
0.28
3780
0.335
4523
運費(元)
1
- 
- 
 -
- 
1500
1500
230
230
- 
- 
付現成本(元)
- 
- 
10187
- 
11227
- 
11161
- 
11052
- 
10695

數據來源:公開資料整理

    鋁是用量僅次于鋼鐵的金屬,鋁下游廣泛應用于房地產、交通、電子、電力等行業,是國民經濟發展不可缺失的原材料行業。2019年中國電解鋁行業短缺69萬噸。當前的鋁價已屬于極端情況,鋁價長期低于付現成本的概率低,在成本支撐的作用下鋁價會出現反彈。由于預焙陽極價格和鋁價長期走勢趨同,預計后期陽極價格繼續下跌的可能小。

電解鋁完全成本在12500以下的比例僅18%

數據來源:公開資料整理

    三、預焙陽極行業原料供應

    石油焦、煤瀝青是預焙陽極行業的上游,兩者占預焙陽極生產成本的75%左右,其中:石油焦是預焙陽極生產的骨料,占預焙陽極總重量的80%以上。因此,預焙陽極的生產需要選擇石油焦和煤瀝青資源集中的地區。另外,下游鋁工業由于環保原因,對預焙陽極的硫含量有較嚴格的要求,預焙陽極的生產只能采用中低硫石油焦。

    從我國目前的原料供應來看,中國是全球僅有的石油焦和煤瀝青原料供應都比較充足的國家,而且中低硫石油焦的產量較高,為預焙陽極生產的可持續發展提供了良好的支撐。由于我國擁有豐富的石油焦、煤瀝青資源,我國每年產生的石油焦和煤瀝青約有50%被預焙陽極行業利用。,隨著地方民營大型煉化項目相繼投產,2019年全國原油一次加工能力將凈增3200萬噸/年,全國煉油總能力將達到8.63億噸/年;過剩產能將升至約1.2億噸/年,同比增長約三分之一。2019年中國國產石油焦的產量2804萬噸,石油焦的供應十分充足,獨特的資源優勢將為我國建設預焙陽極規模化生產基地奠定堅實的基礎。中國的煤化工產業發達,煤瀝青作為煤化工行業的副產品,供給充分,2019年中國進口煤瀝青1.23萬噸、出口煤瀝青51.81萬噸,凈出口50.58萬噸,是全球主要的煤瀝青出口國。

中國石油焦供給充足

數據來源:公開資料整理

中國一直是煤瀝青凈出口國

數據來源:公開資料整理

中國石油焦進出口數據(單位:萬噸)

數據來源:公開資料整理

    石油焦和煤瀝青均屬于石油產業鏈,與油價關聯度高。受益于油價下跌,石油焦和煤瀝青價格下跌會導致預焙陽極企業成本下降。

石油焦價格(單位:元/噸)

數據來源:公開資料整理

煤瀝青(改質)價格(單位:元/噸)

數據來源:公開資料整理

中國產業信息網微信公眾號中國產業信息網微信公眾號 中國產業信息網微信服務號中國產業信息網微信服務號
版權提示:中國產業信息網倡導尊重與保護知識產權,對有明確來源的內容注明出處。如發現本站文章存在版權、稿酬或其它問題,煩請聯系我們,我們將及時與您溝通處理。聯系方式:gaojian@chyxx.com、010-60343812。
 

精彩圖片

 
 

 

 

 

 排行榜產經研究數據

lpl竞猜 <蜘蛛词>| <蜘蛛词>| <蜘蛛词>| <蜘蛛词>| <蜘蛛词>| <蜘蛛词>| <蜘蛛词>| <蜘蛛词>| <蜘蛛词>| <蜘蛛词>| <蜘蛛词>| <蜘蛛词>| <蜘蛛词>| <蜘蛛词>| <蜘蛛词>| <蜘蛛词>| <蜘蛛词>| <蜘蛛词>| <蜘蛛词>| <蜘蛛词>| <蜘蛛词>| <蜘蛛词>| <蜘蛛词>| <蜘蛛词>| <蜘蛛词>| <蜘蛛词>| <蜘蛛词>| <蜘蛛词>| <蜘蛛词>| <蜘蛛词>| <蜘蛛词>| <蜘蛛词>| <蜘蛛词>| <蜘蛛词>| <蜘蛛词>| <蜘蛛词>| <蜘蛛词>| <蜘蛛词>| <蜘蛛词>| <蜘蛛词>| <蜘蛛词>| <文本链> <文本链> <文本链> <文本链> <文本链> <文本链>